Jak popyt na AI kształtuje segment pamięci, dostępność i ceny
Ceny DRAM wzrosły o 172% rok do roku do III kwartału 2025 r., gdy centra danych AI wygenerowały ogromny popyt na moduły o wysokiej przepustowości. Z2Data analizuje siły stojące za tym trendem: zmiany wolumenu HBM u Micron, Samsung i SK Hynix, przyspieszone wycofywanie DDR4 oraz gwałtowne szoki cenowe i czasu realizacji.
Ceny DRAM i NAND rosły powoli do końca 2024 r. i w 2025 r., po czym od września gwałtownie przyspieszyły. Pod koniec III kwartału media donosiły o wzroście cen DRAM aż o 172% r/r.
W ostatnich miesiącach 2025 r. giganci, tacy jak AWS, Microsoft Azure i Google Cloud, akceptowali podwyżki DRAM sięgające 50% w październiku, a mimo to zamówienia były realizowane tylko częściowo. W najbardziej skrajnych przypadkach kontraktowe ceny DDR5 wzrosły nawet o 100% miesiąc do miesiąca, a centra danych AI były jednym z głównych czynników.
Pod koniec III kwartału media informowały o wzroście cen DRAM aż o 172% r/r — największe skoki przypadły na okres od września.
Pamięć o wysokiej przepustowości (HBM) jest kluczowa dla akceleratorów AI, zapewniając wymagane szybkości transferu danych do trenowania i inferencji modeli AI. Aby obsłużyć centra danych AI, Micron, Samsung i SK Hynix przekierowują produkcję z DRAM, NAND i innych tradycyjnych produktów na HBM, stopniowo ograniczając podaż pozostałych pamięci.
Sygnały są jednoznaczne: SK Hynix przekształcił fabrykę M10 na linie pakowania HBM, a Samsung przyśpiesza uruchomienie zakładu Pyeongtaek P4 na koniec 2026 r.; zamówienia na HBM mają wzrosnąć ponad trzykrotnie w 2025 r. Duża część tej ekspansji odbywa się kosztem linii DRAM.
Każdym komunikatom o rozbudowie HBM towarzyszy dalsze ograniczanie podaży pamięci masowych, ponieważ rosnący popyt spotyka się ze stagnacją, a nawet spadkiem dostępności.
Micron, Samsung i SK Hynix przeznaczają rosnącą część mocy produkcyjnych oraz montażu układów scalonych na HBM. Poniższa tabela prezentuje kluczowe lokalizacje DDR i HBM tych firm na podstawie bazy danych Z2Data.
| Producent | Typ pamięci | Kraj |
|---|---|---|
| Micron | DDR5 / HBM | Japonia |
| Micron | DDR5 | Tajwan |
| Micron | DDR5 | Chiny |
| Micron | DDR5 / HBM (planowane) | USA |
| Samsung | DDR5 / HBM | Korea Południowa |
| Samsung | DDR5 | Korea Południowa |
| Samsung | DDR5 | Korea Południowa |
| Samsung | HBM | Korea Południowa |
| Samsung | HBM | Korea Południowa |
| SK Hynix | DDR5 / HBM | Korea Południowa |
| SK Hynix | DDR5 | Chiny |
| SK Hynix | HBM | Korea Południowa |
| SK Hynix | HBM | Korea Południowa |
Trendy związane z EOL pokazują, na czym koncentrują się producenci. W 2023 roku niemal trzy czwarte MPN DDR4 w bazie danych Z2Data było aktywnych, a jedynie 26% uznano za wycofane. Do 2024 roku ponad jedna trzecia osiągnęła EOL, a w 2025 roku niemal połowa wszystkich komponentów DDR4 była już przestarzała — wzrost o 12 punktów procentowych w ciągu roku, co zbiegło się z rozwojem HBM.
Decyzja firmy Micron o wycofaniu linii Crucial jest znacząca: firma stawia na rosnące zapotrzebowanie klientów AI na HBM, zamiast starszych typów pamięci.
MPN DDR4: aktywne vs. EOL (2023–2025)
Od stycznia 2024 do stycznia 2025 średnia cena układu pamięci w bazie Z2Data wzrosła o 160%; do końca listopada 2025 była już wyższa o ponad 200% względem stycznia 2024. Dla czołowych producentów całkowite stany magazynowe spadły o niemal 62% od początku czerwca do początku grudnia, podczas gdy ceny i czasy realizacji rosły.
Cena i czas realizacji czołowych układów pamięci
| Data | Śr. czas realizacji | Średnia cena |
|---|---|---|
| 1 cze 2025 | 13,5 tyg. | $11.17 |
| 10 sie 2025 | 17 tyg. | $13.58 |
| 26 paź 2025 | 20,5 tyg. | $15.10 |
| 7 gru 2025 | 21,5 tyg. | $19.05 |
-62%
stan magazynowy czołowych producentów, cze–gru
~2×
czasy realizacji względem początku roku
Rynek DRAM jest zdominowany przez trzy firmy: Micron, Samsung i SK Hynix. Produkcja DRAM wymaga wysoce specjalistycznych kompetencji — choć więcej firm może składać moduły, tylko nieliczne są w stanie zrealizować wszystkie etapy produkcji.
To oznacza, że każda decyzja tych trzech firm dotycząca mocy produkcyjnych wpływa na cały rynek. Brakuje producentów gotowych zastąpić dominujących graczy, gdy ci przechodzą na HBM, przez co podaż się zacieśnia, a ceny rosną.
W przeciwieństwie do sporu z Nexperia, którego skutki były krótkotrwałe, niedobór pamięci ma charakter systemowy: rosnący popyt na HBM odbiera moce produkcyjne tradycyjnej pamięci, a według niektórych ekspertów podaż może pozostać ograniczona nawet do 2027 roku. Pytanie nie brzmi już, czy rynek pozostanie niestabilny, lecz jak ograniczyć narażenie na ryzyko. Platforma Z2Data pomaga przejść z reaktywnego gaszenia pożarów na proaktywne monitorowanie:
Monitoruj ceny, stany magazynowe i czasy realizacji wszystkich komponentów pamięci u wszystkich dystrybutorów w czasie rzeczywistym, ustawiaj alerty dla poszczególnych komponentów i korzystaj z Lifecycle Forecasting, aby wyprzedzić niedobory i szybko zidentyfikować najbardziej zagrożone komponenty DDR.
Get a Demo
